（壹）融通資金
金融市場為資金供求雙方提供了融通資金的場所，即通過在金融市場上買賣金融工具將貨幣資金從盈余單位融通轉移到赤字單位。
如果沒有金融市場的媒介及專業化服務，沒有可供資金供求雙方自由選擇的金融工具，資金供求雙方就只能處在分散和隔離的狀態。
但是有了金融市場，就有了專門融通資金的場所，尤其是現代金融市場為資金供求雙方提供了多種多樣的融資工具。
不同資金供給者通過購買多種多樣的金融工具，將閑散資金聚集起來，就可以為企業發展、政府進行大規模的基礎設施建設提供大量資金。
因此，金融市場最基本的功能就是融通資金。
在金融市場上，金融工具的多樣化，能夠使資金供求雙方很容易找到滿意的投資機會或獲取資金的渠道。
（二）資源配置
金融市場中各種金融工具價格的波動將引導貨幣資金流向最有發展潛力，能夠為投資者帶來最大利益的部門和企業。
在金融市場中，金融工具價格的波動，實際上反映著發行主體的信譽狀況、經營狀況和發展前景等綜合信息。
投資者可以通過公開的信息及金融工具價格波動所反映出的信息判斷該發行主體的狀況，從而決定其貨幣資金的投向。
為了追求資金的收益性，在價格機制的引導下，資金總是流向那些有發展前景的企業，從而有利於提高投資效益，實現資源的優化配置。
（三）風險分散和轉移
俗話說“不要把雞蛋放在壹個籃子裏”，意思是說把雞蛋放在同壹個籃子裏，風險很大，萬壹這個籃子砸了，全部的雞蛋也就都砸了。
因此，雞蛋應放置在多個籃子裏。
在金融市場上，多樣化的金融工具為資金盈余者提供了多種選擇，資金盈余者可以利用組合投資方式，實現投資風險分散。
同時，不同的人對風險的承受能力不同，當金融工具的持有者認為繼續持有該金融工具的風險過高時，則可以通過賣出該金融工具，實現風險的轉移。
（四）反映和調節經濟
金融市場是社會經濟運行的“晴雨表”，是靈敏反映社會經濟狀況的信息系統。
在證券市場，證券價格的升降變化，反映了該公司經營管理和經濟效益的狀況，因此金融市場反映了微觀經濟的運行狀況。
我國的經濟政策，尤其是貨幣政策的實施情況、銀根的松緊、通脹的程度以及貨幣供應量的變化，均會反映在金融市場之中。
在宏觀調控方面，政府實施貨幣政策和財政政策也離不開金融市場。
存款準備金、利率的調節要通過金融市場來進行，公開市場業務更是離不開金融市場。
以增減國債方式實施的財政政策，同樣要通過金融市場來實現。